Quali sono gli incentivi fiscali per la creazione d'impresa in Marocco nel 2026?

Ogni società di nuova costituzione beneficia di un'esenzione dal Contributo minimo per i primi 36 mesi successivi alla data di inizio della sua attività operativa (articolo 144 del CGI). Tale esenzione cessa in ogni caso 60 mesi dopo la costituzione della società, anche se l'attività operativa è iniziata tardivamente.

Caratteristiche principali:

• Durata: 36 mesi (3 anni), a partire dall'inizio effettivo dell'attività operativa
• Natura: automatica purché la società sia regolarmente iscritta e abbia depositato la sua dichiarazione di esistenza (déclaration d'existence)
• Effetto: la società sostiene solo l'IS sul suo risultato; in caso di risultato nullo o in perdita, non è dovuta alcuna imposta minima per 36 mesi. Oltre tale periodo, il CM torna a essere dovuto, anche in caso di perdita, secondo l'aliquota e il minimo presentati nella guida su imposte e tasse di una nuova impresa

Ogni persona fisica o giuridica che eserciti per la prima volta un'attività professionale beneficia di un'esenzione totale dalla Tassa professionale per 5 anni a partire dall'anno di inizio dell'attività, quest'ultimo compreso (articolo 6-II-1° della Legge 47-06), automaticamente purché la dichiarazione di iscrizione (articolo 12) sia depositata entro 30 giorni dall'inizio dell'attività; in tal caso non viene emesso alcun ruolo di TP (rôle). Le sue condizioni, la sua decorrenza e ciò che resta dovuto sono illustrati nella guida sull'esenzione di 5 anni dalla tassa professionale, e il calcolo della TP al termine del periodo nella guida su imposte e tasse di una nuova impresa.

• I beni d'investimento (materiale, attrezzature, immobilizzazioni) acquistati da un'impresa nuova durante i suoi primi 36 mesi sono esenti dall'IVA con diritto alla detrazione, su richiesta di attestazione presso la DGI e a condizione di fornire garanzie sufficienti (requisito della LF 2024, salvo convenzione con lo Stato)
• Le spese pubbliche di costituzione si limitano al certificato negativo (certificat négatif) OMPIC (232,76 MAD online), alle spese di deposito e di iscrizione presso la cancelleria (greffe) (circa 1.200 MAD) e alle pubblicazioni legali

Contrariamente a una convinzione diffusa, in regime di diritto comune non esiste un'esenzione totale dall'IS di 5 anni per le società di nuova costituzione. L'IS si applica alle aliquote dell'articolo 19 del CGI fin dal primo esercizio in utile; tali aliquote, così come la dichiarazione e gli acconti, sono presentate nella guida su imposte e tasse di una nuova impresa, fermo restando che una società nuova non versa alcun acconto nel corso del suo primo esercizio.

Le Zone di accelerazione industriale (Zones d'Accélération Industrielle) (in precedenza «Zone franche di esportazione», Zones Franches d'Exportation) sono disciplinate dalla Legge n. 19-94 modificata, in particolare dalla Legge finanziaria 2020 che ha rinominato lo strumento; le loro condizioni di accesso sono illustrate nella guida sui vantaggi di una società in zona franca. Le società che vi si insediano beneficiano:

• Di un'esenzione totale dall'IS per i primi 5 esercizi successivi all'inizio dell'attività operativa
• Di un'aliquota IS del 20% oltre tale periodo (aliquota raggiunta nel 2026 al termine della convergenza avviata dalla LF 2023)
• Dell'esenzione dall'IVA con diritto alla detrazione sui beni e servizi acquistati per l'attività
• Dell'esenzione dalla tassa professionale per 15 anni
• Dell'esenzione dalla ritenuta alla fonte (retenue à la source) sui dividendi versati ai non residenti, limitata dalla LF 2023 alla quota derivante da operazioni di fonte estera (il resto sconta l'11,25% nel 2026 o l'aliquota convenzionale)

Condizioni: insediamento in una zona autorizzata, attività ammissibile (industria, logistica, servizi connessi), orientamento all'esportazione, convenzione con lo sviluppatore-gestore (aménageur-gestionnaire) della zona.

Zone autorizzate: Tangeri (Tanger Free Zone, Tanger Automotive City), Kenitra (Atlantic Free Zone), Casablanca-Settat (Midparc), Souss-Massa, Oujda, ecc. (l'elenco evolve per decreto).

Lo status CFC, disciplinato dal 2020 dal decreto-legge n. 2-20-665 del 30 settembre 2020, ratificato dalla legge n. 70-20, che ha abrogato e sostituito la legge n. 44-10, è riservato alle imprese a vocazione internazionale nei settori finanziari e dei servizi (sedi regionali, prestatori di servizi, holding). Le società beneficiarie:

• Beneficiano di un'esenzione totale dall'IS per 5 esercizi a partire dal primo esercizio di attribuzione dello status
• Sono successivamente tassate con l'aliquota del 20% (esclusi gli istituti di credito e le compagnie di assicurazione)
• Vedono i loro dipendenti tassati, su opzione, all'IR con l'aliquota specifica del 20% per 10 anni al massimo a partire dall'assunzione delle funzioni, continuativi o meno (allentamento introdotto dalla LF 2026: i periodi lavorati al di fuori di CFC non sono conteggiati)
• Accedono a un quadro dedicato di accompagnamento e a una piattaforma regionale d'affari

Condizioni: status concesso dalla Casablanca Finance City Authority, attività di dimensione internazionale, rispetto dei criteri di ammissibilità.

La Legge quadro n. 03-22 che istituisce la Carta dell'investimento (dicembre 2022) e il suo decreto di attuazione n. 2-23-1 (gennaio 2023) strutturano gli aiuti pubblici all'investimento sotto forma di premi (primes) versati nell'ambito di una convenzione di investimento:

• Premi comuni: legati al numero di posti di lavoro stabili creati, all'approccio di genere, ai mestieri del futuro, allo sviluppo sostenibile e all'integrazione locale
• Premio territoriale: 10% o 15% dell'importo investito nelle province e prefetture prioritarie
• Premio settoriale: per i settori mirati (industria, energie rinnovabili, turismo, economia digitale, ecc.)
• Tetto cumulativo: 30% dell'importo dell'investimento ammissibile
• Progetti strategici: regime ad hoc negoziato caso per caso

Il dispositivo principale riguarda i progetti di almeno 50 M MAD che creano almeno 50 posti di lavoro stabili, o i progetti che creano almeno 150 posti di lavoro stabili indipendentemente dall'importo investito. Il dispositivo specifico per le TPME (decreto n. 2-25-342, operativo da novembre 2025) apre tre premi (occupazione, territoriale, attività prioritarie), cumulabili entro il limite del 30%, ai progetti di investimento da 1 a 50 M MAD promossi da imprese il cui fatturato è compreso tra 1 e 200 M MAD (le imprese iscritte da meno di 3 anni sono esentate da questo criterio) e il cui capitale non è detenuto per oltre il 25% da una società che realizza più di 200 M MAD di fatturato, con un apporto di mezzi propri di almeno il 10% e una creazione di posti di lavoro proporzionata all'investimento.

Il programma Intelaka, lanciato nel febbraio 2020 (condizioni e procedura illustrate nella guida sul credito Intelaka per le TPE), offre ai giovani imprenditori, alle microimprese (TPE) con meno di 5 anni (fatturato inferiore a 10 M MAD) e agli auto-entrepreneur:

• Prestiti fino a 1,2 M MAD al tasso del 2% in zona urbana e dell'1,75% in zona rurale
• Una garanzia dello Stato fino all'80% tramite Damane Intelak (Tamwilcom, ex CCG)
• Il prestito d'onore Start-TPE di 50.000 MAD allo 0%, senza garanzia, per integrare i mezzi propri

Tamwilcom (in precedenza Caisse Centrale de Garantie) propone una garanzia sui prestiti bancari delle imprese nell'ambito di diversi programmi (Damane Express, Damane Intelak, dispositivo Innov Invest per le startup con i programmi Innov Idea, Innov Start, Innov Risk e Innov Dev, presentati nella guida sui finanziamenti Innov Invest e Tamwilcom). Questi strumenti, come il programma Intelaka, non sono esenzioni fiscali in senso stretto, ma riducono il costo del finanziamento dei progetti.

• Tahfiz (articolo 57-20° del CGI): per le imprese costituite tra il 1° gennaio 2015 e il 31 dicembre 2026, la retribuzione lorda mensile inferiore o pari a 10.000 MAD versata a un dipendente assunto con contratto a tempo indeterminato (CDI) entro i 2 anni successivi all'inizio dell'attività operativa è esente dall'IR per 24 mesi, entro il limite di 10 dipendenti; lo Stato si fa carico della quota CNSS a carico del datore di lavoro e della tassa di formazione professionale
• Idmaj (contratto di inserimento ANAPEC, articolo 57-16° del CGI): indennità di tirocinio fino a 6.000 MAD al mese esente dall'IR per 24 mesi ed esenzione dai contributi CNSS; in caso di assunzione con CDI, presa in carico della quota CNSS a carico del datore di lavoro per 12 mesi

Le procedure per beneficiarne sono descritte nella guida sugli aiuti all'assunzione (ANAPEC, Tahfiz, Idmaj).

Le due esenzioni di diritto comune (CM 36 mesi e TP 5 anni) si applicano automaticamente purché:

• La società sia regolarmente costituita e iscritta al Registro di Commercio (Registre du Commerce) dalla cancelleria del tribunale di commercio, con il suo ICE e il suo IF rilasciati dalla DGI
• La dichiarazione di esistenza sia depositata presso la DGI entro i 30 giorni dalla costituzione (articolo 148 del CGI)
• La dichiarazione di iscrizione alla TP sia depositata (articolo 12 della Legge 47-06); l'identificativo TP è attribuito nell'ambito dell'iscrizione

Non è richiesta alcuna domanda specifica di esenzione alla DGI o al comune. Con Charikaty, queste formalità sono integrate nella costituzione online: la società riceve il suo estratto del Registro di Commercio, il suo IF, il suo ICE e il suo identificativo TP senza ulteriori adempimenti.

Al contrario, i regimi ZAI, CFC e gli aiuti della Carta dell'investimento presuppongono una procedura di approvazione (agrément) con:

• Pratica completa che descriva il progetto (piano di investimento, posti di lavoro, finanziamento)
• Capitolato d'oneri o convenzione da rispettare
• Decisione dell'autorità competente (sviluppatore-gestore della zona per le ZAI, Casablanca Finance City Authority per lo status CFC, Commissione regionale unificata di investimento per la Carta, mentre la Commissione nazionale degli investimenti decide sulle convenzioni di 250 M MAD e oltre)
• Monitoraggio annuale del rispetto degli impegni, pena il rimborso dei premi

I regimi possono spesso cumularsi, ma a condizioni rigorose:

Il cumulo di esenzioni totali tra regimi speciali è di norma regolamentato: occorre verificare le clausole anti-cumulo specifiche di ciascuno strumento (ad esempio, il tetto complessivo dei premi della Carta, fissato al 30% dell'importo investito).